삼성자산운용, 2년 만에 ETF 점유율 40% 고지 탈환

ETF 시장, 폭발적 성장…증시 활황에 업계 1위로 몰리는 자금
2월 기준 40.63% 기록…“대표 지수형 ETF 상품 순자산 증가”

삼성자산운용 점유율 추이. <사진=CEO스코어데일리>

삼성자산운용이 상장지수펀드(ETF) 점유율 ‘마의 40%’를 넘었다. 이는 ETF 시장이 가파르게 성장하는 가운데 국내 증시 시장의 활황에 힘입어 투자자들의 자금이 업계 1위인 삼성자산운용으로 몰린 것으로 분석된다.

16일 한국예탁결제원에 따르면 지난달 삼성자산운용의 ETF 순자산총액(AUM)은 157조4883억원으로 전월(137조8264억원)보다 14.27% 증가했다. 점유율은 40.63%를 기록하며 지난 1월(39.55%) 대비 1.08%포인트 상승했다.

2위인 미래에셋자산운용의 ETF 점유율은 지난달 31.46%를 기록하며 전달(31.97%)에 비해 0.51%포인트 하락했다. 이로써 같은 기간 삼성자산운용과의 차이는 7.58%포인트에서 9.17%포인트까지 벌어졌다.

삼성자산운용의 ETF 점유율이 40%선을 넘은 것은 지난 2024년 상반기 이후 약 2년 만이다. 지난 2021년 펜데믹 시기에 금리가 낮아지며 시장에도 돈이 풀리기 시작했다. 유동성이 높아지자 ‘코로나 특수’라고 할 정도로 증시, 부동산 등 모든 시황이 좋았다.

실제로 2021년 말 기준 삼성자산운용의 ETF 점유율은 42.47%를 차지했다. 그러나 2022년부터 금리가 상승하기 시작하며 부동산 시장도 위축되고 증시도 폭락하기 시작했다. 이에 ETF에 대한 투자 매력도 줄어들었다. 2021년에 ETF로 유입된 자금은 21조9130억원인 것에 비해 2022년에 유입된 금액은 4조5441억원에 그쳤다.

더불어 ETF 시장은 점점 확대되며 해당 상품을 취급하는 자산운용사들은 계속해서 늘어났다. 2020년에는 16개였던 ETF 상품 취급 자산운용사는 △2021년 19개 △2022년 24개 △2023년~2024년 27개 △2025년 29개로 꾸준히 증가하는 모습을 보였다.

투자자들의 ETF 투자에 대한 관심 하락과 ETF 취급 자산운용사의 증가로 삼성자산운용의 점유율 또한 계속해서 감소했다. 삼성자산운용의 ETF 점유율은 △2021년 42.47% △2022년 41.97% △2023년 40.24% △2024년 38.17% △지난해 38.19%를 기록했다.

지난해에는 국내 증시 시장이 회복세를 보이며 ETF 시장이 폭발적으로 성장했다. 지난해 말 기준 ETF 순자산총액은 297조1401억원으로 한 해동안 123조5762억원이 유입됐다. 올해 초에는 꿈의 지수인 ‘오천피’를 달성하며 ETF 시장은 더욱 활발해졌다.

올해 두 달간 ETF로 유입된 자금은 81조7489억원으로 지난해 1년간 유입된 자금의 절반이 넘는 액수다. 투자금이 빠르게 ETF 시장으로 흘러들어오는 가운데 점유율 1위 자산운용사인 삼성자산운용이 확실하게 수익을 낼 수 있다고 판단한 투자자들의 자금이 몰린 것으로 분석된다.

실제로 삼성자산운용의 점유율을 끌어올렸던 ETF 종목들은 주로 코스피나 코스닥 등 지수 추종 상품들이었던 것으로 관측된다.

삼성자산운용 관계자는 “ETF 점유율 상승을 이끌어낸 종목들은 특정 한 두 개 종목이라기보다 대표 지수형 상품과 인버스, 레버리지 상품들, 국내 주식형 상품들의 복합적인 상승 때문”이라며 “증시가 워낙 좋았기 때문에 KODEX 200, KODEX 코스닥150, KODEX 200타겟위클리커버드콜 등과 같은 국장 대표 상품들의 순자산이 큰 폭으로 증가했다”고 설명했다.

[CEO스코어데일리 / 팽정은 기자 / paeng@ceoscore.co.kr]

심층분석

CEO's PICK